lunes, 12 de enero de 2009

Sencillas estrategias para inversores de éxito: _ 3. Elige las inversiones correctas

Tercera estrategia

"La clave está en no dejarse influir por los cantos de sirena de cada momento y mantener el rumbo fijado para nuestra cartera de inversión"

Los siguientes tres sencillos pasos te ayudarán a ejecutar la estrategia propuesta.

Paso primero:
Determina los porcentajes objetivo en acciones, bonos y mercado monetario de tu cartera de inversión.El poseer una diversidad de activos reduce la volatilidad de la cartera, lo que limita las pérdidas en crisis como la actual. En nuestra web tenemos publicado un artículo con una cartera modelo de partida ajustable a la situación de cada uno. Muchas entidades financieras proveen de sistema on-line para el cálculo de estos porcentajes.
Es especialmente interesante el sistema de Vanguard que encontrarás en:
.
Paso segundo:
Balancea la gestión pasiva/indexada con la gestión activa.La gestión activa trata de batir a la media del mercado. La gestión pasiva invierte en la media del mercado y minimiza los gastos de gestión. Es por esto que las rentabilidades a largo plazo, después de comisiones y gastos, es más probable que sea superior en los fondos indexados/pasivos.En los fondos de Renta Variable de Pequeñas Empresas y en los de Mercados Emergentes puede ser más interesante la gestión activa dada la mayor facilidad de encontrar oportunidades para batir al mercado.

Paso tercero:
Compara y evalúa fondos concretos. A la hora de elegir los productos concretos en los que invertir fijate bien en los Ratios de Gastos Totales (en inglés TER, Total Expense Ratio). Es uno de los mejores predictores de la futura rentabilidad.No elijas los fondos en función de los rendimientos históricos. En general, suele dar malos resultados. Cuando eliges un fondo porque ha ido bien en el pasado es bastante probable que para cuando tu inviertas le toque ir mal. Los datos históricos de rentabilidad son útiles para hacerte una idea de la volatilidad del fondo.

Para obtener más información acceder a:

3 comentarios:

miquel dijo...

Muy estimado Don Quijote de la banca: Está muy bien la forma sencilla, corta y continuada de tratar los temas que interesan al pequeño inversor.
Yo quiero hacerle una pregunta acerca de las comsiones y gastos de los fondos de inversión, que tiene que ver más con un matiz práctico que teórico. Es el TER o porcentaje de gastos en relación c on el patrimonio del fondo.
No he leido folletos de fondos españoles que expecifiquen el TER, de forma que con sólo las comisiones de gestión y depósito poca idea puede hacerse uno del TER del fondo. ¿Dónde se puede ver especificado con seguridad el ratio de cada fondo? ¿Interesa a las gestoras especificarlo?

donquijotedelabanca dijo...

Estimado Miquel,

Gracias por sus positivos comentarios.

TER es un acrónimo del ingles "Total Expense Ratio". En la información de las gestoras españolas lo encontrarás como "Ratio de Gastos Totales" o "Porcentaje de Gastos Totales".
La CNMV les obliga a dar esta información, lo que ocurre es que algunas gestoras con ratios elevados tienden a facilitar más la información de histórico de rentabilidad que la del TER.

Un saludo.

donquijotedelabanca dijo...

Estimado Miquel,

Gracias por sus positivos comentarios.

TER es un acrónimo del ingles "Total Expense Ratio". En la información de las gestoras españolas lo encontrarás como "Ratio de Gastos Totales" o "Porcentaje de Gastos Totales".
La CNMV les obliga a dar esta información, lo que ocurre es que algunas gestoras con ratios elevados tienden a facilitar más la información de histórico de rentabilidad que la del TER.

Un saludo.